" 目前尚未獲取上半年完整的合資車企零售數(shù)據(jù)，但從今年 1 — 5 月銷量來(lái)看，頭部的德系和日系車企，如大眾、豐田均呈現(xiàn)正增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。大部分合資品牌在 4 月、5 月的確呈現(xiàn)出降幅收窄、甚至由負(fù)轉(zhuǎn)正的趨勢(shì)。" 德勤中國(guó)企業(yè)技術(shù)與績(jī)效事業(yè)群總裁周令坤向經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)表示。
從瀕臨崩盤到集體上揚(yáng)，合資車企的銷量增長(zhǎng)動(dòng)力究竟何在？備受矚目的合資車企電動(dòng)化轉(zhuǎn)型計(jì)劃，是否到了 " 開(kāi)花結(jié)果 " 的時(shí)刻？
增量從何而來(lái)
過(guò)去的 2024 年，合資車企市場(chǎng)份額集體失守。其中，上汽通用同比下滑 56.54%，日系三強(qiáng)在華銷量集體下跌（豐田跌 6.9%、本田跌 30.9% 至十年來(lái)最低、日產(chǎn)跌 12.2% 回到 16 年前水平）。
今年上半年，部分合資車企依靠燃油車實(shí)現(xiàn) " 回血 "。一汽 - 大眾 1 — 6 月累計(jì)銷售 43.61 萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng) 3.5%。其中，燃油車市場(chǎng)份額同比增長(zhǎng)了 0.7 個(gè)百分點(diǎn)，達(dá)到 7.6%，在燃油車市場(chǎng)份額持續(xù)縮減的大環(huán)境下，顯示出較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。上汽大眾終端銷量 52.3 萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng) 2.3%，朗逸、帕薩特、途觀等燃油車家族分別貢獻(xiàn) 13.7 萬(wàn)、11.7 萬(wàn)、9.1 萬(wàn)輛。昂科威系列成為上汽通用增長(zhǎng)引擎，昂科威 Plus1 — 6 月累計(jì)增近 200%。廣汽豐田凱美瑞、漢蘭達(dá)等燃油車同比增長(zhǎng) 30%。
乘聯(lián)會(huì)的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)印證了這一趨勢(shì)：6 月主流合資品牌零售 51 萬(wàn)輛，同比增 5%。其中，朗逸（2.3 萬(wàn)）、速騰（2.2 萬(wàn)）、軒逸（2.1 萬(wàn)）等經(jīng)典燃油車均上榜 " 批發(fā)超 2 萬(wàn)輛車型 "。這些經(jīng)典燃油車的良好表現(xiàn)帶動(dòng)合資車企實(shí)現(xiàn)銷量上漲。
相比之下，合資車企在新能源領(lǐng)域的表現(xiàn)依舊乏力。目前，合資車企沒(méi)有單獨(dú)公布新能源車型的銷量數(shù)據(jù)。從乘聯(lián)會(huì)的數(shù)據(jù)看，6 月主流合資品牌新能源車滲透率僅為 5.3%，較自主品牌的 75.4% 差距懸殊。在新能源乘用車銷量前 20 的車企中，僅上汽大眾勉強(qiáng)擠入榜單尾部，其余合資品牌難覓蹤跡。
雖然近幾年合資車企電動(dòng)化轉(zhuǎn)型加速，并推出了多款新產(chǎn)品，但缺少 " 爆款 "。在合資車企新能源車型中，只有少數(shù)幾款車表現(xiàn)相對(duì)突出，如大眾的 ID. 系列、豐田的 bZ 系列以及日產(chǎn)的 N7。但整體數(shù)據(jù)顯示，6 月主流合資品牌新能源車份額僅為 3.1%，同比下降 1 個(gè)百分點(diǎn)。
周令坤指出，接下來(lái)合資車企的新能源表現(xiàn)或?qū)⒂兴嵘Ｒ环矫妫腺Y車企可借助中方合資伙伴的現(xiàn)有純電平臺(tái)，融合自身在底盤調(diào)教、NVH 控制、生產(chǎn)工藝和品控等方面的傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)，快速推出高競(jìng)爭(zhēng)力產(chǎn)品。另一方面，外資車企通過(guò)深度整合中國(guó)的科技生態(tài)，彌補(bǔ)其在智能座艙、智駕方面的短板。
總體而言，大部分合資品牌在燃油車市場(chǎng)守住了份額，從而穩(wěn)定了上半年銷量。但并非所有合資品牌都如此，本田、日產(chǎn)上半年仍呈下滑態(tài)勢(shì)。其中，本田在華銷量 31.5 萬(wàn)輛，同比下滑 24%；日產(chǎn)同比下滑 15%。
做對(duì)了什么
勝利鳥(niǎo)品牌戰(zhàn)略咨詢分析師陳慶慶對(duì)經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)表示，部分合資車企上半年銷量反彈，本質(zhì)是 " 策略調(diào)整到位 "，首當(dāng)其沖的便是燃油車智能化 " 補(bǔ)課 "。" 過(guò)去，合資車智能化水平落后于國(guó)內(nèi)新能源汽車。近年來(lái)，合資車企深刻認(rèn)識(shí)到智能化轉(zhuǎn)型的緊迫性，紛紛與國(guó)內(nèi)智能駕駛公司展開(kāi)合作，這些合作的落地有效提升了合資燃油車的競(jìng)爭(zhēng)力。" 陳慶慶表示。
汽車行業(yè)資深分析師梅松林也認(rèn)為，合資車企的燃油車智能化是其銷量回暖的關(guān)鍵因素。" 如果說(shuō)去年合資品牌被本土品牌打得暈頭轉(zhuǎn)向，那么今年合資品牌已清醒頭腦、認(rèn)清方向。主流合資品牌基本統(tǒng)一認(rèn)識(shí)到，自身在中國(guó)市場(chǎng)的優(yōu)勢(shì)在于燃油車，應(yīng)回歸核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，充分發(fā)揮長(zhǎng)板，進(jìn)一步鞏固和擴(kuò)大燃油車市場(chǎng)份額。這也是眾多主流傳統(tǒng)國(guó)際車企紛紛回調(diào)新能源車戰(zhàn)略，回歸傳統(tǒng)核心競(jìng)爭(zhēng)力、鞏固燃油車市場(chǎng)的原因。" 梅松林分析稱。
去年以來(lái)，多家合資車企開(kāi)啟燃油車智能化行動(dòng)。一汽 - 大眾啟動(dòng) " 智能駕駛輔助 2.0" 計(jì)劃，推動(dòng)燃油車端到端大模型技術(shù)落地，目前輔助駕駛方案已在其多款燃油車上搭載。上汽大眾推出了途昂 Pro、帕薩特 Pro 等燃油車煥新智能化版本，部分車型配備 L2+ 級(jí)輔助駕駛系統(tǒng)。另外，上汽通用計(jì)劃在 2025 年至 2027 年期間更新 8 款燃油車型，提升產(chǎn)品的智能化、網(wǎng)聯(lián)化水平。奧迪與華為合作，其燃油車一汽奧迪 A5L 和全新奧迪 Q5L 將搭載華為乾崑技術(shù)，實(shí)現(xiàn)無(wú)圖 L2 級(jí)駕駛輔助能力。
從合作對(duì)象看，合資品牌在智能化領(lǐng)域主要有三條路線。一是與華為合作，華為可為車企提供鴻蒙座艙、車載屏幕、音響系統(tǒng)、智駕輔助系統(tǒng)等多項(xiàng)智能技術(shù)，大眾奧迪、寶馬、日產(chǎn)、豐田、本田等車企均選擇此路線。二是與 Momenta 合作，目前它已成為大部分合資車企智駕軟件合作對(duì)象。日系車企在與華為合作的同時(shí)，也與 Momenta 達(dá)成合作。此外，地平線也是合資品牌的選擇之一，如大眾與地平線合資深化高階智駕領(lǐng)域合作。地平線還通過(guò)與博世戰(zhàn)略合作，獲得多家車企項(xiàng)目定點(diǎn)，其中不乏合資車企。
在管理和產(chǎn)品層面，合資品牌加速 " 中國(guó)化 "，同樣是推動(dòng)市場(chǎng)表現(xiàn)提升的底層因素。以豐田為例，今年豐田加速推進(jìn)中國(guó)本土化進(jìn)程，下放管理權(quán)與決策權(quán)，推出 RCE 體制。在此體制下，多款車型由更懂中國(guó)消費(fèi)者的中國(guó)工程師擔(dān)任首席工程師。與此同時(shí)，基于對(duì)中國(guó)消費(fèi)者的洞察，合資品牌開(kāi)始推出更符合中國(guó)市場(chǎng)的產(chǎn)品，如大眾、豐田、寶馬等多家車企均表示將進(jìn)軍增程動(dòng)力市場(chǎng)。
" 中長(zhǎng)期看，合資車企需要從戰(zhàn)略和戰(zhàn)術(shù)層面做到深度本土化，包括本土化的產(chǎn)品定義和開(kāi)發(fā)、核心技術(shù)和供應(yīng)鏈本土化，以及總部和區(qū)域的管控模式、組織及流程等全方位的變革，來(lái)適應(yīng)中國(guó)汽車市場(chǎng)的變化和中國(guó)速度。" 周令坤表示。
汽車流通協(xié)會(huì)乘用車市場(chǎng)信息聯(lián)席分會(huì)秘書長(zhǎng)崔東樹(shù)對(duì)經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)表示，多家合資品牌上半年表現(xiàn)向好也與穩(wěn)渠道、穩(wěn)價(jià)格的策略密不可分。" 此前合資品牌面臨渠道接近崩盤的巨大壓力，合資整車企業(yè)通過(guò)一系列舉措穩(wěn)定了渠道經(jīng)銷商利益，改善了經(jīng)銷商盈利預(yù)期與市場(chǎng)信心。" 崔東樹(shù)表示。
公開(kāi)資料顯示，去年以來(lái)，多家合資、豪華品牌退出激烈的 " 價(jià)格戰(zhàn) "，轉(zhuǎn)而采取 " 降量保價(jià) " 策略，穩(wěn)定了終端價(jià)格。同時(shí)，上汽大眾、廣汽豐田、上汽通用、北京現(xiàn)代等合資品牌相繼對(duì)旗下車型推出 " 一口價(jià) " 模式，提升性價(jià)比的同時(shí)減少了消費(fèi)者觀望情緒，帶來(lái)更多客流。
電動(dòng)化戰(zhàn)略轉(zhuǎn)向？
雖然部分合資車企燃油車表現(xiàn)回暖，但合資品牌的 " 逆襲 " 之路依舊任重道遠(yuǎn)。今年上半年，外資、合資品牌市場(chǎng)份額僅為 36%。有行業(yè)專家預(yù)測(cè)，外資、合資品牌市場(chǎng)份額將在 30% 左右見(jiàn)底。比亞迪董事長(zhǎng)王傳福在 2024 年一次財(cái)報(bào)投資人溝通會(huì)上預(yù)測(cè)，未來(lái) 3 — 5 年，合資品牌在中國(guó)市場(chǎng)的份額將從 40% 減至 10%。
為應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化，電動(dòng)化轉(zhuǎn)型成為合資品牌的重要課題。此前，幾乎所有合資車企都發(fā)布了雄心勃勃的電動(dòng)化轉(zhuǎn)型計(jì)劃，投入巨資加速全面電動(dòng)化進(jìn)程。然而，如今多家合資車企的電動(dòng)化戰(zhàn)略，或因跨國(guó)車企總部戰(zhàn)略的轉(zhuǎn)向而出現(xiàn)變化。
今年 5 月，本田舉辦新聞發(fā)布會(huì)，宣布未來(lái)將強(qiáng)化智能化、加速混動(dòng)化，同時(shí)放緩電動(dòng)化步伐。6 月，奧迪宣布將取消原先設(shè)定的 2033 年全面停售燃油車的時(shí)間表，推出新一代燃油車及插電混動(dòng)車。去年，奔馳宣布放棄原先設(shè)定的 "2030 年主要市場(chǎng)全面電動(dòng)化 " 的目標(biāo)，轉(zhuǎn)而選擇在燃油車與電動(dòng)車兩個(gè)領(lǐng)域并行發(fā)展的策略。沃爾沃也放棄了 2030 年全面電動(dòng)化的計(jì)劃，改為到 2030 年 90% 銷量來(lái)自電動(dòng)化車型。
這一調(diào)整背后，主要是盈利壓力。跨國(guó)企業(yè)的電動(dòng)車業(yè)務(wù)普遍虧損嚴(yán)重，如福特 2024 年在電動(dòng)汽車及軟件業(yè)務(wù)上虧損 51 億美元，不得不考慮放緩電動(dòng)車業(yè)務(wù)。在這種情況下，跨國(guó)車企必須保住盈利的燃油車市場(chǎng)份額，轉(zhuǎn)向多元化動(dòng)力發(fā)展。另一方面，當(dāng)前歐美市場(chǎng)對(duì)新能源政策態(tài)度出現(xiàn)變化，尤其是美國(guó)政府已明確表示要推翻多項(xiàng)電動(dòng)車扶持政策。即便是在中國(guó)，當(dāng)前新能源汽車的增速也已明顯放緩。
梅松林認(rèn)為，在追趕新能源之前，合資車企需先穩(wěn)住和發(fā)揚(yáng)燃油車核心優(yōu)勢(shì)，否則可能兩頭失控。" 應(yīng)該說(shuō)主流合資品牌找到了未來(lái) 5 — 10 年的發(fā)展方向，開(kāi)啟了在中國(guó)的第二階段征程。未來(lái)主要競(jìng)爭(zhēng)將是兩大陣營(yíng)之爭(zhēng)：以本土品牌為主導(dǎo)的新能源車與以合資品牌為主導(dǎo)的傳統(tǒng)燃油車之間的競(jìng)爭(zhēng)。接下來(lái)就看兩大陣營(yíng)整體發(fā)展速度，誰(shuí)能更好、更快滿足中國(guó)消費(fèi)者需求。合資陣營(yíng)主要挑戰(zhàn)在于智能化、效率和成本，本土陣營(yíng)主要挑戰(zhàn)是產(chǎn)品安全、質(zhì)量和可靠性。" 梅松林表示。
周令坤也認(rèn)為，合資車企可以在燃油車市場(chǎng)多下一些功夫。" 隨著新能源購(gòu)置稅政策的調(diào)整，再加上一些客觀因素，中國(guó)新能源汽車滲透率從 50% 增長(zhǎng)到 60% 后或?qū)⑦M(jìn)入一個(gè)平臺(tái)期，將平緩爬升而不是像過(guò)去幾年的飛躍式增長(zhǎng)。合資和外資車企可以通過(guò)深挖存量油車用戶的置換需求，利用產(chǎn)品智能化、場(chǎng)景化營(yíng)銷、提升用戶服務(wù)等舉措延長(zhǎng)燃油車的生命周期。" 周令坤表示。
但陳慶慶認(rèn)為，隨著電動(dòng)車技術(shù)進(jìn)步和充電設(shè)施完善，燃油車市場(chǎng)份額可能繼續(xù)萎縮。在這種情況下，若合資品牌僅聚焦燃油車，銷量回升可能只是短暫回調(diào)，很快會(huì)遇到瓶頸。面對(duì)挑戰(zhàn)，合資車企必須加快向電動(dòng)化轉(zhuǎn)型，若有所遲疑或?qū)㈠e(cuò)過(guò)更多機(jī)會(huì)。
